Article 296. Addició per risc de crèdit de contrapart per a les operacions amb compromís de recompra, operacions de préstec

Article 296. Addició per risc de crèdit de contrapart per a les operacions amb compromís de recompra, operacions de préstec
o operacions a crèdit de valors o matèries primeres, operacions amb liquidació diferida i operacions de préstec amb reposició del marge
1. A més del valor d’exposició de les operacions amb compromís de recompra, les operacions de préstec o operacions a crèdit de valors o matèries primeres, les operacions amb liquidació diferida i les operacions de préstec amb reposició del marge, incloses les que estiguin fora de balanç de conformitat amb l’apartat 5 de l’article 294, les entitats han d’incloure en la mesura de l’exposició una addició per risc de crèdit de contrapart, determinada de conformitat amb l’apartat 2 o 3 d’aquest article, segons escaigui.
2. A efectes de l’apartat 1, per a les operacions amb una contrapart que no estiguin subjectes a un acord marc de compensació que compleixi les condicions establertes a l’article 120, l’addició (E i * ), s’ha de determinar per cada operació, de conformitat amb la fórmula següent: Fórmula.pdf En què: E i és el valor raonable dels valors o l’efectiu prestats a la contrapart dins de l’operació “ i ”; C i és el valor raonable de l’efectiu o els valors rebuts de la contrapart dins de l’operació “ i ”.
3. A efectes de l’apartat 1, per a les operacions amb una contrapart que estiguin subjectes a un acord marc de compensació que compleixi les condicions establertes a l’article 120, l’addició per a aquestes operacions (E i * ) s’ha de determinar per a cada acord de conformitat amb la fórmula següent: Fórmula.pdf ​ E i és el valor raonable dels valors o l’efectiu prestats a la contrapart per a les operacions subjectes a un acord marc de compensació “ i ”; C i és el valor raonable de l’efectiu o els valors rebuts de la contrapart d’acord amb l’acord marc de compensació “ i ”.
4. Com a excepció al que disposa l’apartat 1 d’aquest article, les entitats podran utilitzar el mètode exposat en l’article 133, amb subjecció a un límit mínim del 20% per a la ponderació de risc aplicable, per determinar l’addició per a les operacions amb compromís de recompra, les operacions de préstec o operacions a crèdit de valors o matèries primeres, les operacions amb liquidació diferida i les operacions de préstec amb reposició del marge, incloses les que estiguin fora de balanç. Les entitats poden utilitzar aquest mètode només quan ho facin per determinar el valor d’exposició d’aquestes operacions a l’efecte de complir els requisits de fons propis exposats a l’article 59.
5. Quan una operació amb compromís de recompra es comptabilitzi com a venda en virtut del marc comptable aplicable, l’entitat invertirà totes les anotacions comptables relacionades amb la venda.
6. Quan una entitat actuï com a agent entre dos parts en operacions amb compromís de recompra, operacions de préstec o operacions a crèdit de valors o matèries primeres, operacions amb liquidació diferida i operacions de préstec amb reposició del marge, incloses les que estiguin fora de balanç, s’ha d’aplicar el següent:
a) Quan l’entitat ofereixi una garantia o aval a un client o una contrapart només per la diferència entre el valor dels títols o efectiu que el client hagi prestat i el valor dels actius de garantia que el prestatari hagi lliurat només s’ha d’incloure en la mesura de l’exposició l’addició determinada de conformitat amb l’apartat 2 o l’apartat 3, segons escaigui;
b) Quan l’entitat no ofereixi una garantia o aval a cap de les parts, l’operació no s’ha d’incloure en la mesura de l’exposició;
c) Quan l’entitat presenti una exposició econòmica respecte dels títols o efectiu subjacents de l’operació superior a l’exposició coberta per l’addició, ha d’incloure també en la mesura de l’exposició una exposició igual a l’import total dels títols o efectiu.