Desenvolupament de les obligacions d'informació en matèria de solvència per a les delegacions acollides al règim de supervisió simplificada en aplicació del que es disposa als articles 9.2. i 10.1. de la Llei 12/2017, del 22 de juny d'ordenació i supervisió d'assegurances i reassegurances del Principat d'Andorra

1/6

Comunicat núm. CT22-2021/A Desenvolupament de les obligacions d'informació en matèria de solvència per a les delegacions acollides al règim de supervisió simplificada en aplicació del que es disposa als articles 9.2. i 10.1. de la Llei 12/2017, del 22 de juny d'ordenació i supervisió d'assegurances i reassegurances del Principat d'Andorra.

L'aprovació, el mes de juny de 2017, de la Llei 12/2017, del 22 de juny d'ordenació i supervisió d'assegurances i reassegurances del Principat d'Andorra (en endavant, Llei 12/2017) juntament amb la posterior aprovació, mitjançant Decret del 20 de desembre de 2017, d’aprovació del Reglament d’aplicació de la Llei 12/2017, del 22 de juny, d’ordenació i supervisió d’assegurances i reassegurances del Principat d’Andorra (en endavant, Reglament d'Aplicació) va suposar un canvi rellevant en el marc normatiu del sector assegurador andorrà, incorporant a la normativa andorrana els principis recollits a les principals normes europees (en aquest cas, la Directiva 2009/138/CE del Parlament Europeu i del Consell de 25 de novembre de 2009 sobre l'assegurança de vida, l'accés a l'activitat d'assegurança i reassegurança i el seu exercici (en endavant, Directiva Solvència II) i internacionals (en aquest cas, els Insurance Core Principles, en endavant ICP; emesos per la International Association of Insurance Supervisors, en endavant, IAIS) en l'àmbit de l'assegurança i la reassegurança.

En concret, la Llei 12/2017 juntament amb el Reglament d'Aplicació van reforçar especialment les obligacions financeres i de solvència aplicables a les entitats asseguradores i reasseguradores autoritzades a operar a Andorra. En particular, entre altres obligacions, aquestes normes estableixen l'obligació per a aquestes entitats (i) de comptar amb fons propis admissibles per cobrir el capital mínim obligatori; (ii) d'estar en condicions de disposar dels fons propis admissibles suficients per cobrir el capital de solvència obligatori; i, (iii) de comptar amb provisions tècniques suficients per reflectir totes les obligacions derivades de contractes d'assegurança i de reassegurança assumides.

En relació amb aquestes obligacions de solvència i d’acord amb les facultats atorgades a l’Autoritat Financera Andorrana (en endavant, AFA), de conformitat amb el que es disposa als articles 9.2.c) i 10.1.d) de la Llei 12/2017; el 30 de desembre de 2020, l’AFA va aprovar el Comunicat núm. CT 19- 2020/A pel qual s'estableixen determinades obligacions d'informació en relació amb el règim de solvència anteriorment descrit.

En particular, l'article 2 del Comunicat núm. CT 19-2020/A definia com a destinataris d'aquest i, per tant, quedaven subjectes al compliment de les seves obligacions, la totalitat d'entitats asseguradores i reasseguradores de conformitat amb les definicions recollides als articles 6.19 i 6.27 de la Llei 12/2017. Si bé aquest article 2 recollia algunes particularitats i excepcions en relació amb les delegacions d'entitats estrangeres, no regulava les delegacions acollides al règim de supervisió simplificat definit pel Reglament de desenvolupament de la Llei 12/2017 en relació amb el règim de supervisió simplificada per a les delegacions al Principat d'Andorra aprovat mitjançant Decret del 8-5-2019 pel qual s’aprova el Reglament de desenvolupament de la Llei 12/2017, del 22 de juny, d’ordenació i supervisió d’assegurances i reassegurances del Principat d’Andorra per a certes delegacions en el Principat d’Andorra (en endavant, el Reglament de Desenvolupament).

En particular, l’article 4.5.d) d’aquest Reglament de Desenvolupament estableix que: (i) el règim de solvència definit a l'article 29.3.e) de la Llei 12/2017 i, d’acord amb el que s’estableix a l'article 42 d'aquesta mateixa llei, s'ha d'aplicar directament a l'entitat de què depèn la delegació i (ii) en conseqüència, no és exigible que es compleixin els requisits de capital mínim obligatori, de capital de solvència obligatori, ni de fons propis en relació amb l'activitat desenvolupada per la delegació al Principat d'Andorra.

2/6

Així mateix, l'article 2.6. del Comunicat núm. CT19-2020/A estableix que les delegacions d'entitats estrangeres “hauran de tenir en consideració que la informació a incloure a les respectives plantilles recollides als annexos (del Comunicat) haurà de referir-se a l’activitat de l’entitat al Principat d’Andorra”.

Tot i que (i) atenent al que es disposa al paràgraf anterior, les delegacions hauran de completar les plantilles del Comunicat núm. CT 19-2020/A considerant únicament l'activitat de l'entitat estrangera desenvolupada al Principat d'Andorra i (ii) el Reglament de Desenvolupament, estableix que les delegacions acollides al règim de supervisió simplificat no hauran de complir amb els requisits de solvència definits a la Llei 12/2017 respecte de l'activitat desenvolupada al Principat d'Andorra, queda evidenciada la falta d'aplicabilitat del que es disposa al Comunicat núm. CT 19- 2020/A respecte de les entitats acollides al règim de supervisió simplificat definit en el Reglament de Desenvolupament.

D'aquesta manera, en el marc de la seva facultat general de supervisió del mercat d'assegurança i reassegurança al Principat d'Andorra i de conformitat amb les facultats atorgades als articles 9.2.c) i 10.1.d) de la Llei 12/2017, l’AFA, a través d’aquest Comunicat tècnic, desenvolupa les obligacions d'informació en matèria de solvència aplicables a les delegacions acollides al règim de supervisió simplificada i aprova els models per a la realització de les consegüents trameses d'informació.

Article 1. Objecte

1. Les entitats identificades a l'article 2 d’aquest Comunicat tècnic, hauran de trametre a l’AFA, amb la periodicitat i els terminis indicats a l'article 3, la informació a la qual es refereixen les diverses plantilles incloses als Annexos d'aquest Comunicat tècnic.

2. Aquestes entitats no podran remetre la informació a la qual es refereix el present Comunicat tècnic en un format diferent del de les plantilles recollides als Annexos d'aquest Comunicat tècnic i hauran de seguir les formalitats descrites a l'article 4 d'aquest document. Qualsevol tramesa d'informació realitzada en compliment d’aquest Comunicat tècnic en un format diferent serà considerada com a no realitzada i donarà lloc a la corresponent aplicació del règim sancionador recollit a la Llei 12/2017, de conformitat amb el que es disposa a l'article 6.

3. La informació a la qual es refereix aquest article és: a. Balanç (Annex 1) – concretament les seccions Assets i Liabilities b. Fons Propis (Annex 2)

4. La totalitat de termes als quals es refereix l'apartat anterior, així com les mateixes plantilles recollides als Annexos d'aquest Comunicat tècnic han d'interpretar-se en el sentit de la Llei 12/2017, del Reglament d'Aplicació i, si escau, de la normativa europea a la qual es remeten aquestes normes andorranes i, especialment, del Reglament Delegat 2015/35 de la Comissió Europea, del 10 d'octubre de 2014, pel qual es completa la Directiva Solvència II.

Article 2. Destinataris

1. Són destinataris d’aquest Comunicat tècnic i, per tant, queden obligats al compliment de les obligacions que hi són descrites, les delegacions d'entitats estrangeres respecte de les quals l’AFA hagi dictat una resolució per la qual disposi que la delegació en qüestió queda sotmesa al règim de supervisió simplificada definit al Reglament de Desenvolupament.

2. Atenent al que disposa l’article 4.5.d) del Reglament de Desenvolupament, la informació continguda a les plantilles incloses als Annexos d’aquest Comunicat tècnic, haurà de referir-se a l'entitat estrangera de la qual depenen.

3/6

Article 3. Periodicitat

1. Els destinataris hauran de remetre a l’AFA les plantilles recollides als Annexos d’aquest Comunicat tècnic amb caràcter semestral. En particular, es defineixen dos períodes: període 1: de l'1 de gener al 30 de juny i període 2: de l'1 de juliol al 31 de desembre. 2. Els destinataris hauran de trametre a l’AFA les plantilles recollides als annexos d’aquest Comunicat tècnic que siguin d’aplicació i. dins de les 14 setmanes següents si la data de finalització del període és el 31 de desembre; ii. dins de les 10 setmanes següents si la data de finalització del període és el 30 de juny.

En cas que la data resultant sigui dia no hàbil passaria al següent dia hàbil.

Article 4. Formalitats

1. L’AFA publicarà, a la seva pàgina web, les plantilles recollides als annexos d’aquest Comunicat tècnic, així com qualsevol modificació posterior de les plantilles, conjuntament amb el Comunicat tècnic 19-2020/A.

2. Els destinataris hauran de trametre aquestes plantilles degudament completades i en format plantilla d’excel mitjançant l’oficina virtual privada de l’AFA.

3. En cas de tenir alguna consulta o incidència relativa a l’oficina virtual, caldrà adreçar-se per correu electrònic a [email protected].

4. Els documents que s’enviïn a l’AFA en compliment del que disposa aquest Comunicat tècnic hauran de donar compliment a les especificacions i instruccions que es troben a la taula “Ajuda” de la plantilla en format excel.

5. Sense perjudici de les obligacions d’informació recollides en aquest Comunicat tècnic, l’AFA podrà, segons els articles 9.2 i 10.1 de la Llei 12/2017, sol·licitar tota aquella informació o documentació que consideri oportuna per a l’exercici de les seves facultats de supervisió, respecte de les entitats i dels grups sotmesos a la Llei 12/2017

Article 5. Assistència de l’AFA i Interpretació

1. En cas necessari, l’AFA podrà, en aplicació de l’article 8.f) de la Llei 12/2017, emetre instruccions relatives al correcte compliment de les plantilles recollides als annexos d’aquest Comunicat tècnic.

2. Sense perjudici del que disposa l’apartat anterior, considerant que, tal com es posa de manifest a la seva exposició de motius, la Llei 12/2017 incorpora els principis de la Directiva Solvència II i considerant igualment que el Reglament d’aplicació recull diverses remissions al Reglament delegat 2015/35, l’AFA podrà adoptar totes aquelles instruccions, directrius o guies de preguntes i respostes (Q&A, per les seves sigles en anglès) que siguin publicades per l’Autoritat Europea d’Assegurances i Pensions de Jubilació (per els seves sigles en anglès, EIOPA) en relació amb les obligacions d’informació desenvolupades en aquest Comunicat tècnic.

Article 6. Incompliment de les obligacions disposades en el present Comunicat tècnic

L'incompliment del que disposa aquest Comunicat tècnic pot donar lloc a la comissió d'una infracció molt greu atenent al que disposa la lletra g) de l'article 54 de la Llei 12/2017 i, per tant, pot donar lloc a la imposició de les sancions recollides a l'article 57.1. de la Llei 12/2017.

4/6

Article 7. Entrada en vigor

Aquest Comunicat tècnic entrarà en vigor l'endemà de la seva publicació.

Andorra la Vella, 9 de març del 2021

5/6

Annex 1 – Balanç

Solvency II value Statutory accounts value C0010 C0020 Goodwill R0010 Deferred acquisition costs R0020 Intangible assets R0030 Deferred tax assets R0040 Pension benefit surplus R0050 Property, plant & equipment held for own use R0060 Investments (other than assets held for index-linked and unit-linked contracts) R0070 Property (other than for own use) R0080 Holdings in related undertakings, including participations R0090 Equities R0100 Equities - listed R0110 Equities - unlisted R0120 Bonds R0130 Government Bonds R0140 Corporate Bonds R0150 Structured notes R0160 Collateralised securities R0170 Collective Investments Undertakings R0180 Derivatives R0190 Deposits other than cash equivalents R0200 Other investments R0210 Assets held for index-linked and unit-linked contracts R0220 Loans and mortgages R0230 Loans on policies R0240 Loans and mortgages to individuals R0250 Other loans and mortgages R0260 Reinsurance recoverables from: R0270 Non-life and health similar to non-life R0280 Non-life excluding health R0290 Health similar to non-life R0300 Life and health similar to life, excluding health and index-linked and unit-linked R0310 Health similar to life R0320 Life excluding health and index-linked and unit-linked R0330 Life index-linked and unit-linked R0340 Deposits to cedants R0350 Insurance and intermediaries receivables R0360 Reinsurance receivables R0370 Receivables (trade, not insurance) R0380 Own shares (held directly) R0390 Amounts due in respect of own fund items or initial fund called up but not yet paid in R0400 Cash and cash equivalents R0410 Any other assets, not elsewhere shown R0420 Total assets R0500 Solvency II value Statutory accounts value Technical provisions – non-life R0510 Technical provisions – non-life (excluding health) R0520 Technical provisions calculated as a whole R0530 Best Estimate R0540 Risk margin R0550 Technical provisions - health (similar to non-life) R0560 Technical provisions calculated as a whole R0570 Best Estimate R0580 Risk margin R0590 Technical provisions - life (excluding index-linked and unit-linked) R0600 Technical provisions - health (similar to life) R0610 Technical provisions calculated as a whole R0620 Best Estimate R0630 Risk margin R0640 Technical provisions – life (excluding health and index-linked and unit-linked) R0650 Technical provisions calculated as a whole R0660 Best Estimate R0670 Risk margin R0680 Technical provisions – index-linked and unit-linked R0690 Technical provisions calculated as a whole R0700 Best Estimate R0710 Risk margin R0720 Other technical provisions R0730 Contingent liabilities R0740 Provisions other than technical provisions R0750 Pension benefit obligations R0760 Deposits from reinsurers R0770 Deferred tax liabilities R0780 Derivatives R0790 Debts owed to credit institutions R0800 Financial liabilities other than debts owed to credit institutions R0810 Insurance & intermediaries payables R0820 Reinsurance payables R0830 Payables (trade, not insurance) R0840 Subordinated liabilities R0850 Subordinated liabilities not in Basic Own Funds R0860 Subordinated liabilities in Basic Own Funds R0870 Any other liabilities, not elsewhere shown R0880 Total liabilities R0900 Excess of assets over liabilities R1000 Assets Liabilities Balance sheet (EIOPA S.02.01.01)

6/6

Annex 2 – Fons propis

Total Nivell 1 - sense restriccions Nivell 1 - amb restriccions Nivell 2 Nivell 3 C0010 C0020 C0030 C0040 C0050 Fons propis bàsics abans de la deducció per participacions en entitats de crèdit i financeres segons les previsions de l'article 49 i següents del Reglament d'aplicació de la Llei 12/2017 Capital social ordinari R0010 - Prima d'emissió relacionada amb el capital social ordinari R0030 - Fons excedentaris R0070 - Accions preferents R0090 - Prima d'emissió relacionada amb les accions preferents R0110 - Reserva de conciliació R0130 - Passius subordinats R0140 - Import igual al valor dels actius per impostos diferits nets R0160 - Altres instruments de fons propis aprovats per l'autoritat supervisora com a fons propis bàsics no especificats anteriorment R0180 - Fons propis d'acord amb els estats financers que no poden ser inclosos a la reserva de conciliació i que no compleixen els criteris de classificació establerts al Reglament d'aplicació de la Llei 12/2017 Fons propis d'acord amb els estats financers que no poden ser inclosos a la reserva de conciliació i que no compleixen els criteris de classificació establerts al Reglament d'aplicació de la Llei 12/2017 R0220 Deduccions Deduccions per participacions en entitats financeres i creditícies R0230 - Total de fons propis abans de deduccions R0290 - - - - - Fons propis complementaris Capital social ordinari no exigit i no desemborsat exigible a la vista R0300 - Accions preferents no exigides i no desemborsades exigibles a la vista R0320 - Compromís jurídicament vinculant de subscriure i pagar passius subordinats a la vista R0330 - Cartes de crèdit i garanties administrades en benefici dels creditors d’assegurances per administrador fiduciari independent i emeses per entitats de crèdit, d'acord amb l'apartat d) de l'article 55 del Reglament d'aplicació de la Llei 12/2017 R0340 - Cartes de crèdit i garanties sempre que els elements puguin ser exigits i estiguin lliures de compromisos R0350 - Altres compromisos jurídicament vinculants rebuts per l’entitat asseguradora o reasseguradora, sempre que l’element sigui exigible a la vista i estigui lliure de compromisos R0390 - Total fons propis complementaris R0400 - - - Fons propis disponibles i admissibles Total de fons propis disponibles per complir amb el CSO R0500 - Total de fons propis disponibles per complir amb el CMO R0510 - Total de fons propis admissibles per complir amb el CSO R0540 - Total de fons propis admissibles per complir amb el CMO R0550 - CSO R0580 - CMO R0600 2.500.000 Ràtio entre fons propis admissibles i CSO R0620 0,00 Ràtio entre fons propis admissibles i CMO R0640 0,00 Reserva de conciliació Excedent dels actius respecte dels passius R0700 Accions pròpies (de titularitat directa i indirecta) R0710 Dividends, distribucions i costos previsibles R0720 Altres elements dels fons propis bàsics previstos al paràgraf 3r de l'apartat 4t de l'article 51 del Reglament, lletra a) R0730 Altres elements dels fons propis bàsics previstos al paràgraf 4t de l'apartat 4t de l'article 51 del REglament, lletra a) R0740 Reserva de conciliació R0760 Beneficis previstos Beneficis previstos inclosos en primes futures - Rams vida R0770 Beneficis previstos inclosos en primes futures - Rams no vida R0780 Total de beneficis previstos inclosos en primes futures R0790 CSO Min or Max % Actual Nivell 1 Min 50% 0% Nivell 2 + Nivell 3 Max 50% 0% Nivell 3 Max 15% 0% Nivell 1 sense restriccions Min 80% 0% Nivell 1 amb restriccions Max 20% 0% CMO Nivell 1 Min 80% 0% Nivell 2 Max 20% 0% Nivell 1 sense restriccions Min 80% 0% Nivell 1 amb restriccions Max 20% 0% Fons Propis - Own Funds (EIOPA S.23.01.01) Quantitative limits